El Banco de España advierte de un «cierto deterioro» en la calidad de los préstamos concedidos a hogares.
Cada vez menos jóvenes tienen casa propia. La proporción de hogares menores de 35 años que obtienen una primera hipoteca se ha reducido a más de la mitad desde principios de siglo, de aproximadamente el 45% en 2002 a sólo el 20% en 2022. Así lo demuestra el Informe sobre la situación financiera de hogares y empresas, publicado este martes, que analiza la evolución del endeudamiento inmobiliario en diferentes grupos de edad.
«En los últimos años, la deuda hipotecaria subyacente ha disminuido significativamente, concentrándose entre los hogares jóvenes», dice el documento. El Banco de España confirmó que la proporción de hogares jóvenes con hipotecas ha caído «significativamente» en los últimos años. “El menor endeudamiento de los hogares de este grupo de edad está directamente relacionado con el peor acceso de las familias más jóvenes a la propiedad de vivienda, lo que lleva a la transición del mercado de compra de vivienda al mercado de alquiler, la mayoría atribuyó la menor tendencia al endeudamiento de los jóvenes a las dificultades para acceder a la vivienda.
El análisis del Banco de España confirma que la estructura demográfica determina el importe de la deuda de los hogares. “Los hogares suelen endeudarse a una edad temprana, lo que les permite financiar la compra de vivienda con ingresos futuros”, afirmó la organización, que tiene a Margarita Delgado como presidenta interina. Sin embargo, en el caso de España, la proporción de deuda hipotecaria primaria en manos de hogares jóvenes ha disminuido significativamente en las últimas dos décadas.
La deuda de los hogares menores de 35 años ha caído del 40% de la deuda hipotecaria en 2002 , mientras que la proporción de los hogares mayores de 45 años ha caído del 20%.
En concreto, el 42% de los hogares de 45 a 54 años tendrán deudas para comprar una vivienda principal en 2022, frente a casi el 20% en 2002. “La cuota de mercado crediticio es mayor entre las personas de 45 a 64 años y refleja el grupo de personas mayores que tomaron deuda para comprar una vivienda principal en 2022.
Endeudamiento para comprar viviendas durante el auge inmobiliario de la década de 2000”, señala el informe. El Banco de España admite que el menor ratio de endeudamiento hipotecario de los hogares jóvenes se debe también al envejecimiento de la población. “Este desarrollo puede reflejar una disminución en la proporción de hogares jóvenes en España en el contexto de una fertilidad en continua caída desde mediados de la década de 1970 y un retraso en la edad de emancipación, así como el envejecimiento de la llamada generación del baby boom. » – sin embargo, leemos en el documento que explica que «el impacto de la reducción del número de hogares jóvenes no es sólo de naturaleza demográfica, ya que la disponibilidad y el costo de la financiación también afectan el desarrollo de la vivienda».
En los últimos meses, coincidiendo con el último anuncio de recorte de tipos de interés del Banco Central Europeo (BCE) en junio, el Banco de España señaló que «las instituciones bancarias dejarán» de endurecer los criterios para los préstamos hipotecarios, mientras que para los objetivos de préstamos al consumo y otros objetivos, el nivel de gravedad es moderada. Sin embargo, señaló que los costos de nueva financiación siguen siendo «altos», pero eso no impide que la compañía hipotecaria continúe la recuperación económica hasta principios de 2024.
